.RU

Оценка запаса прочности бизнеса с использованием модулей "Анализ чувствительности", "Анализ по методу Монте-Карло" и "Анализ безубыточности"

Федеральное Агентство по Образованию

Государственное образовательное учреждение

профессионального образования

Дагестанский Государственный Технический Университет

Факультет Информационных систем

Кафедра ИСЭ

Отчет

по Лабораторной работе № 3

на тему:

Оценка запаса прочности бизнеса с использованием модулей «Анализ чувствительности»

«Анализ по методу Монте-Карло» и

«Анализ безубыточности».

Выполнил:

ст-т 3-го курса 415 гр

Сайпулаев И.

Проверил:

ст.п.Гусейнов М.

Махачкала 2007г.


Лабораторная работа № 3

Оценка запаса прочности бизнеса с использованием модулей «Анализ чувствительности» «Анализ по методу Монте-Карло» и «Анализ безубыточности».

Цель работы: финансовый анализ инвестиционного проекта с использованием модулей «Анализ чувствительности» «Анализ по методу Монте-Карло» и «Анализ безубыточности» компьютерной имитирующей системы ProjectExpert 6 Holding.

Раздел "Проект" является первым в содержании Project Expert и изначально доступен после открытия или создания проекта. Он предназначен для ввода общей информации о проекте, настройки модулей расчета и отображения данных проекта.

Раздел состоит из шести модулей:

Заголовок;

Список продуктов;

Текстовое описание;

Отображение данных;

Настройка расчета;

Защита проекта диалоги, которых позволяют ввести необходимую информацию о наименовании проекта, сроках его реализации, сформировать перечень реализуемой продукции, установить защиту от несанкционированного доступа к данным проекта, а также произвести настройку программы для расчета и отображения полученных результатов.

Потребность в капитале определяется на основании данных, отображаемых в Плане денежных потоков (Cash-Flow). Значения сальдо счета предприятия представлены в последней строке таблицы Cash-Flow и демонстрируют прогнозируемое состояние расчетного счета предприятия, реализующего проект в различные периоды времени. Отрицательное значение сальдо расчетного счета означает, что предприятие не располагает необходимой суммой капитала.

Задачей пользователя является сформировать капитал таким образом, чтобы ни в один период времени значения сальдо расчетного счета не имело отрицательное значение. При этом необходимо придерживаться основного принципа: капитал должен быть привлечен только в тот период времени, когда это действительно необходимо.

Также следует принимать во внимание стоимость капитала, условия, на которых он может быть привлечен. В первую очередь, условия привлечения капитала должны быть реалистичны. То есть, разрабатывая бизнес-план проекта, авторы должны иметь предварительные договоренности с банком, в принципе готовым кредитовать проект, либо хорошо представлять себе реальный рынок капитала.

Например, на каких условиях могут быть привлечены инвесторы, или как может быть организована подписная кампания на акции среди населения и сколько это будет стоить. Другими словами, формируя капитал проекта, следует отчетливо представлять его вероятную стоимость. При определении стоимости капитала следует также учитывать стоимость гарантий или страхования капитала, а также затраты на проведение рекламной кампании для привлечения капитала. Важным преимуществом Project Expert является то, что потребность в капитале определяется с учетом инфляции, что, в свою очередь, позволяет избежать грубых ошибок в планировании бюджета проекта.

Существует два основных способа привлечения капитала:

1. Собственный - полученный в качестве вклада инвестора, называемый как акционерный капитал;

2. Заемный - предоставленный коммерческим банком или другим финансовым институтом в качестве кредита под определенные проценты.

В программе Project Expert предусмотрена возможность разработки гибкой стратегии формирования капитала. При этом пользователь может описать как процедуры привлечения денежных средств, так и процедуры обслуживания долга.

Ввод данных, характеризующих стратегию формирования капитала проекта, осуществляется только после проведения расчета для определения потребности в капитале, при этом все данные, характеризующие поступления и затраты в проекте, должны быть уже введены.

Раздел "Финансирование" становится доступным после выбора закладки "Финансирование" в окне "Содержание". В этом разделе вводятся данные, описывающие процедуры привлечения денежных средств для финансирования проекта в виде собственного (акционерного) и заемного капитала, а также данные, характеризующие деятельность предприятия по использованию и распределению свободных финансовых средств и прибыли проекта.

Раздел состоит из 8-ми модулей:

Акционерный капитал;

Кредиты;

Лизинг;

Инвестиции;

Другие поступления;

Другие выплаты;

Распределение прибыли;

Льготы по налогу на прибыль.

Диалог "Детализация результатов" открывает доступ к просмотру таблиц, содержащих подробную информацию о различных сторонах финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

В поле со списком, расположенном в верхней части диалога, содержится перечень таблиц детализации. Выбранная в списке таблица отображается в окне просмотра.

Состав таблиц детализации определяется в диалоге "Настройка расчета" раздела "Проект". В карточке "Детализация" этого диалога можно выбрать наименования таблиц, которые должны быть подготовлены для просмотра в диалоге "Детализация результатов".

Если в карточке "Детализация" диалога "Настройка расчета" не выделена ни одна таблица, то кнопка "Детализация результатов" в разделе "Результаты" не доступна.

Таблицы детализации позволяют более подробно проанализировать содержание финансовых отчетов и некоторых других данных о деятельности предприятия. Ниже приводятся комментарии к содержанию каждой таблицы.

Для обновления таблиц детализации после ввода или редактирования данных, необходимо запустить процедуру расчета проекта.

Объем продаж. Таблица отражает объем сбыта каждого продукта в натуральных единицах, введенный в диалоге "План сбыта" раздела "Операционный план". Данная таблица детализации отражает объем продаж с учетом сезонных колебаний, описанных в диалоге "Сезонные изменения объема продаж" (кнопка "Сезонность" в диалоге "План сбыта").

Поступления от продаж. Таблица раскрывает содержание строки "Поступления от продаж" таблицы "Кэш-фло". В данной таблице детализации представлены поступления от продажи каждого продукта.

Налоговые выплаты. Таблица раскрывает содержание строки "Налоги" таблицы "Кэш-фло". В данной таблице детализации представлены выплаты по каждому виду налогов, установленных в диалоге "Налоги" раздела "Окружение". Частные налоги здесь не отражены.

Итоговая строка таблицы "Налоговые выплаты" может не совпадать со строкой "Налоги" в "Кэш-фло" в следующих случаях:

1. Установлены частные налоги на какие-либо виды продуктов, издержек или операции с активами в соответствующих диалогах

2. В стартовом балансе введены отсроченные налоги

Прямые издержки. Таблица показывает выплаты на приобретение материалов и комплектующих по каждому из компонентов, перечень которых сформирован в диалоге "Сырье, материалы и комплектующие" раздела "Операционный план".

Состав представленных здесь выплат несколько отличается от тех, что представлены в строке "Затраты на материалы и комплектующие" таблицы "Кэш-фло". Эти отличия состоят в том, что в указанной строке "Кэш-фло" могут отражаться также и другие затраты, отнесенные на материалы:

1. Указанные в карточке "Другие издержки" диалога "Производство";

2. Отнесенные на себестоимость в диалоге "Общие издержки" (кнопка "Налоги/Учет");

3. Отнесенные на материалы и комплектующие в диалоге "Другие выплаты".

Суммарные прямые издержки на продукт. Таблица показывает суммы затрат на материалы и комплектующие и сдельную зарплату по каждому продукту. Отличие содержащихся здесь данных от строки "Суммарные прямые издержки" таблицы "Кэш-фло" может быть связано с рассмотренными выше особенностями учета прямых издержек. Кроме того, в случае отнесения зарплаты персонала на прямые издержки в диалоге "План персонала", эти расходы отображаются в "Кэш-фло" как сдельная зарплата.

Общие издержки. Таблица отражает выплаты по каждому виду расходов, указанных в диалоге "Общие издержки" раздела "Операционный план". Итоговая строка этой таблицы детализации совпадает со строкой "Общие издержки" таблицы "Кэш-фло", если установлен стандартный порядок учета издержек в диалоге "Налоги/Учет" . Если общие издержки отнесены на другие статьи затрат, то они не показываются в этой строке "Кэш-фло"

Затраты на персонал. Таблица отражает выплаты по каждому виду расходов, указанных в диалоге "План персонала" раздела "Операционный план". Итоговая строка этой таблицы детализации совпадает со строкой "Затраты на персонал" таблицы "Кэш-фло", если установлен стандартный порядок учета издержек в диалоге "Налоги/Учет" . Если затраты на персонал отнесены на другие статьи расходов, то они не показываются в этой строке "Кэш-фло".

Инвестиционные затраты. Таблица отражает выплаты по каждому этапу календарного плана, сформированного в модуле "

Календарный план". Итоговая строка этой таблицы детализации равняется сумме двух строк "Кэш-фло": "Затраты на приобретение активов" и "Другие издержки подготовительного периода". Исключения составляют те случаи, когда какие-либо виды издержек (см. диалоги "Общие издержки" и "План персонала") отнесены на основные фонды. Такие расходы входят в общую сумму выплат, отражаемых в "Кэш-фло" в строке "Затраты на приобретение активов".


ocenochnie-sredstva-dlya-tekushego-kontrolya-i-attestacii-studenta-programma-prednaznachena-dlya-prepodavatelej-vedushih.html
ocenochnij-list-rezultativnosti-professionalnoj-deyatelnosti-bibliotekarya.html
ocenshiki-privlekalis-ezhekvartalnijotche-t-otkritoe-akcionernoe-obshestvo-kovdorskij-gorno-obogatitelnij-kombinat.html
ochagovij-tuberkulez-infiltrativnij-tuberkulez.html
ocharovannogo-fizikoj-stranica-11.html
ochen-chasto-detej-interesuyut-eti-voprosi-i-mi-segodnya-budem-obsuzhdat-temu-kak-pravilno-sebya-vesti-chemu-zhe-vi-dolzhni-segodnya-nauchitsya-na-ekrane.html
  • nauka.bystrickaya.ru/upravlenie-vozdushnim-dvizheniem-planirovanie-poletov-za-isklyucheniem-prilozheniya-1-k-fp-ivp-s-uchetom-togo-chto.html
  • testyi.bystrickaya.ru/9-voprosi-dlya-podgotovki-k-ekzamenu-uchebno-metodicheskij-kompleks-dlya-specialnostej-030501.html
  • testyi.bystrickaya.ru/administracii-goroda-tuli-postanovlenie-ot-12-noyabrya-2008-g-n-4580-o-poryadke-utverzhdeniya-i-vidachi-shem-raspolozheniya-zemelnih-uchastkov-na-kadastrovih-planah-ili-kadastrovih-kartah-sootvetstvuyushej-territorii.html
  • write.bystrickaya.ru/gosduma-rf-monitoring-smi-14-marta-2006-g.html
  • lecture.bystrickaya.ru/baromembrann-aparati.html
  • kontrolnaya.bystrickaya.ru/raspisanie-uchebnih-zanyatij-dlya-studentov-5-kursa.html
  • spur.bystrickaya.ru/koncepciya-vospitatelnoj-raboti-so-studentami-v-ivanovskom-gosudarstvennom-energeticheskom-universitete-im-v-i-lenina-osnovnie-polozheniya.html
  • essay.bystrickaya.ru/besedi-o-zolotih-stihah-pifagora-stranica-14.html
  • universitet.bystrickaya.ru/stroitelstvo-federalnaya-sluzhba-gosudarstvennoj-statistiki.html
  • thesis.bystrickaya.ru/prepodavatel-shkoli-inostrannih-yazikov-ili-franka-stranica-3.html
  • lektsiya.bystrickaya.ru/posobie-soderzhit-teoreticheskie-svedeniya-po-russkomu-yaziku-i-raznoobraznie-uprazhneniya-po-orfografii-punk.html
  • paragraph.bystrickaya.ru/korporativnie-meropriyatiya-kak-sredstvo-ukrepleniya-vnutrnnego-imidzha-kompanii-na-primere-trest-skm.html
  • student.bystrickaya.ru/1112-predikatnie-sinhronizacionnie-zahvati-lekciya-bazi-dannih-i-fajlovie-sistemi-na-pervoj-lekcii-mi-rassmotrim.html
  • knowledge.bystrickaya.ru/neobosnovannie-massovie-repressii-dannij-material-vzyat-s-oficialnogo-sajta-gazeti.html
  • reading.bystrickaya.ru/mektepke-dejng-zhastai-dene-trbies-zhne-salauatti-mr-saltin-aliptastiru-sharttari.html
  • predmet.bystrickaya.ru/rossiya-imeet-svoj-put-razvitiya-sporta-zayavil-mutko-05-07-2012-glavnie-novosti-sporta-4.html
  • universitet.bystrickaya.ru/t-i-grichenenko-tehnicheskaya-redakciya-kompyuternaya-verstka-i-predpechatnaya-obrabotka.html
  • tasks.bystrickaya.ru/2-seriyascenarij-igrovogo-filma2-seriya2-seriya-scenarij-igrovogo-filma.html
  • institute.bystrickaya.ru/glava-6-pravila-golosovaniya-rostovskaya-oblast-batajskaya-gorodskaya-duma-reshenie.html
  • crib.bystrickaya.ru/ioann-solsberijskij.html
  • ekzamen.bystrickaya.ru/signalizaciya-stroitelnie-normi-i-pravila-normi-proektirovaniya-kotelnie-ustanovki-snip-ii-35-76.html
  • literatura.bystrickaya.ru/specialnost-06010365-pediatriya-obshij-konkurs-aliluev-aleksej-andreevich-132.html
  • control.bystrickaya.ru/chast-iv-proekt-dogovora-konkursnaya-dokumentaciya.html
  • learn.bystrickaya.ru/glava-2-chelovek-sergej-rajchenko-istoki-sokrovennoj-psihologii.html
  • kolledzh.bystrickaya.ru/annotaciya-rabochej-programmi-uchebnoj-disciplini-po-viboru-studentov-kultura-rechi-i-delovoe-obshenie.html
  • obrazovanie.bystrickaya.ru/pravovoe-obespechenie-deyatelnosti-v-sfere-informacionnih-tehnologij-uchebno-metodicheskij-kompleks-dlya-slushatelej.html
  • studies.bystrickaya.ru/individualnoe-zadanie-familiya-imya-otchestvo-mesto-raboti-dolzhnost-stranica-3.html
  • learn.bystrickaya.ru/glava-8-smert-ili-rozhdenie-viktor-yurevich-kuvshinov.html
  • college.bystrickaya.ru/23rekviziti-normativnih-pravovih-aktov-reglamentiruyushih-poryadok-ispolneniya-funkcij-rostransnadzora-predstavleni-v-tablice-4.html
  • znanie.bystrickaya.ru/78-voennoe-delo-belorusskij-institut-sistemnogo-analiza-i-informacionnogo-obespecheniya-nauchno-tehnicheskoj-sferi.html
  • uchit.bystrickaya.ru/troyanovskij-boris-sergeevich-tolstoj-aleksej-nikolaevich-6.html
  • spur.bystrickaya.ru/lekciya-3-istoriya-razvitiya-sistemi-testirovaniya-za-rubezhom-i-v-rossii-uchebno-metodicheskij-kompleks-po-discipline.html
  • lesson.bystrickaya.ru/polsko-ukranske-spvrobtnictvo-na-suchasnomu-etap.html
  • shpargalka.bystrickaya.ru/uchebno-tematicheskij-plan-povisheniya-kvalifikacii-po-kursu-puskonaladochnie-raboti-elektrotehnicheskoe-napravlenie.html
  • bukva.bystrickaya.ru/pravovoj-status-inostrannih-investicij-v-rossii-chast-6.html
  • © bystrickaya.ru
    Мобильный рефератник - для мобильных людей.